Паевой инвестиционный фонд: как он устроен и как работает

    Автор: X-Ramzes Коментариев: 0

    Паевой инвестиционный фонд находится под управлением управляющей компании (УК). Целью компании является повышение стоимости имущества, что дает возможность инвесторам (пайщикам) получить прибыль.
     
      Сегодня ПИФы – это один из самых популярных способов вложения. Их главным преимуществом является то, что управление осуществляет компания профессионалов, что избавляет инвесторов от необходимости глубокого изучения инвестирования и максимально снижает риски. Кроме того, вложение средств осуществляется в разные сферы, что позволяет снизить риски.
     

     Особенности учета ПИФа
     

      Порядок учета регулируется Федеральным законом (далее - Закон 156-ФЗ), Постановлением (далее - Постановление 04-5/пс).
     
      В соответствии с Законом 156-ФЗ функции по управлению денежными средствами пайщиков, их хранению и контролю по выполнению всех обязательств перед инвесторами разделены.
     
      Такой подход к учету ПИФов позволяет обеспечить безопасность инвесторов и предотвратить хищение денежных средств и проведение мошеннических схем. Государство строго контролирует деятельность, связанную с ПИФами, что обеспечивает их надежность.
     

     В управлении участвуют сразу четыре организации:

     • управление имуществом осуществляет УК;
      • учет ценных бумаг – депозитарий;
      • ведение реестра пайщиков – регистратор;
      • проверка правильности ведения учета и достоверности предоставляемых данных – аудитор.
     
      В соответствии со статьей 47 ведение реестра имеет право осуществлять специализированный депозитарий.
     

    К аудиторам устанавливаются особые требования:

     
      • они не должны быть дочерним или зависимым обществом по отношению к другим участникам управления ПИФом;
      • они не могут быть пайщиками в этом фонде.
     
      Ежегодно проводится аудит, где проверяются вся бухгалтерская (финансовая) отчетность, состав и структура активов, расчеты СЧА и цены пая, правильность хранения имущества фонда и всей отчетной документации.
     
      По закону активы ПИФа должны быть отделены от активов УК и имущества пайщиков, поэтому они хранятся на отдельном счете, который открывает в банке управляющая компания.
     

     Основные правила учета инвестиционного фонда
     

      В Постановлении 04-5/пс описаны основные требования в управлении ПИФами. УК постоянно проводит различные операции с денежными средствами пайщиков, она должна их все фиксировать в специальном журнале учета, причем для каждого фонда должен быть отдельный журнал. В нем отражаются следующие сведения: номер операции, дата ее регистрации, проведения и одобрения депозитарием. Все операции должны быть указаны, в противном случае они будут считаться недействительными, и УК не сможет их провести.
     
      Кроме того, ежедневно УК обязана подготавливать список всего имущества, входящего в ПИФ. Она ведет архив документов, связанных с вычислением СЧА и стоимости пая и т.д. Компания обязана хранить данные о выплатах депозитарию, лицу, которое ведет реестр пайщиков, аудитору и оценщику.
     
      Специализированный депозитарий контролирует деятельность компании, осуществляющей доверительное управление, и следит за соблюдением всех правил. Любая операция, проводимая УК, должна быть подтверждена им. Депозитарий отвечает своим имуществом в случае нарушения правил работы ПИФа, причем при любых нарушениях. В частности, в случае, когда проводятся операции, нарушающие инвестиционную декларацию фонда.
     
      Именно специализированный депозитарий ежедневно высчитывает стоимость паев и СЧА. Также он может взять на себя ответственность по ведению реестра владельцев паев.
     
      Цены на паи и СЧА ежедневно указываются на сайтах управляющих компаний, а также различных информационных порталах.
     
      Жесткое делегирование и тщательный контроль работы ПИФов позволяет обеспечить максимально возможную безопасность пайщиков и защитить их интересы. По этой причине ПИФы считаются надежным и привлекательным в инвестиционном плане вариантом вложения денежных средств.
    Новое в Финансах
    Коментарий

Наш Финансовый Центр предлагает свои услуги всем желающим, получить Быстрый кредит (карту) или займ, так же профессиональную помощь, консультацию в решений проблем с финансами.

Информация
Адрес
  • РФ, Россия
  • Республик Коми
  • Понедельник - Воскресенье: 24/7
  • О нас